Netflix revisa proposta de compra pela Warner Bros.

Foi revelado nesta terça-feira (20) que a Netflix revisou sua proposta de compra pelos estúdios da Warner Bros. Discovery, concordando em pagar a vista pela aquisição e com a intenção de frustrar os planos da Paramount Skydance. (via: Variety).

Com o acordo avaliado em US$ 82,7 bilhões, serão pagos totalmente em dinheiro um total de US$ 27,75 por ação. Ambas as empresas disseram que este acordo revisado “simplifica a estrutura da transação, proporciona maior certeza de valor para os acionistas da Warner Bros. e acelera o caminho para a votação dos acionistas da Warner Bros.“.

O contrato original previa que a Netflix pagasse 84% do montante em dinheiro, enquanto que a Paramount um depósito total em espécie. Havia também uma outra fragilidade no acordo original, caso as ações da Netflix caíssem abaixo de um determinado patamar, o que resultaria em um pagamento menor aos acionistas da Warner.

Tanto a Warner quanto a Netflix afirmam que este pagamento em dinheiro “proporciona maior certeza em relação ao valor que os acionistas da WBD receberão no fechamento do negócio, eliminando a volatilidade do mercado”. Com isso, haverá uma facilitação na votação dos acionistas em aprovar a compra – sendo que eles possuem até abril para decidirem.

Outra mudança ocorrida: a TUDUM aceitou diminuir a dívida líquida que será suportada pela Discovery Global. Lembrando que a Warner Bros. Discovery será dividida em duas: Warner Bros., responsável pelos estúdios; HBO e HBO Max, e a Discovery Global com os canais de TV e o Discovery+. A Netflix está comprando a primeira. A redução será em US$ 260 milhões.

A revisão também mantém o cronograma inicial de conclusão da compra entre 12 e 18 meses, após a assinatura do contrato original que ocorreu no dia 4 de dezembro. A divisão Warner Bros. e Discovery Global deve ser finalizada entre seis a nove meses.